Действие происходит в ХVI веке во время правления Ивана Грозного. На пир к опричнику Григорию Грязному приходит множество гостей, которых он знакомит со своей любовницей Любашей. Однако его интерес к соблазнённой когда-то девушке давно угас, сейчас ему нравится другая – Марфа, дочь купца Собакина, которая помолвлена с боярином Иваном Лыковым. Безнадежно влюблённый опричник уговаривает Бомелия- царского доктора приготовить приворотное зелье, чтобы приворожить Марфу. Любаша, подслушав разговор, и решает отомстить разлучнице.
Иван Грозный, проезжая мимо дома Собакиных в поиске достойной невесты, замечает Марфу и Дуняшу. Они ждут Ивана Лыкова, жениха Марфы. Любаша встречается с Бомелием в надежде купить у него яд, которым собирается отравить соперницу. Лекарь согласен продать зелье только за любовь красавицы. Любаша вынуждена идти на условия Бомелия.
Выбранные из огромного числа девушек Марфа и Дуняша должны отправиться на смотрины к царю. В доме Собакиных все переживают, что Грозный выберет Марфу, помолвленную с Лыковым. Приходит благая весть – скорее всего царь предпочтёт Дуняшу. Гости отмечают радостное событие. Грязной, пользуясь моментом, добавляет в бокал Марфы приворотное зелье, которое Любаша заранее подменила на яд, купленный у Бомелия. Марфа выпивает отраву. Неожиданно от царских посланников приходит весть, что Иван Грозный выбрал в жены Марфу.
В царских покоях страдает потерявшая рассудок Марфа. Грязной рассказывает, что за отравление юной царицы казнить будут Лыкова. Обезумевшей Марфе кажется, что рядом с ней не Григорий, а её возлюбленный Лыков. Грязной в порыве раскаяния признаётся, что это он отравил Марфу. Наказание настигает и его, и Бомелия, и Любашу, которую в бешенстве убивает сам Грязной, узнав о её коварстве.